最近LG化學(xué)公布了2024Vision，按照5年來規(guī)劃，要把電池占整個公司的比重，從原來的22%提升到49%，超過其他化工的項目。電池業(yè)務(wù)要拉到近31萬億韓元。

這個數(shù)據(jù)很嚇人啊，根據(jù)2019年的銷售指引為十萬億韓元，其中動力鋰電池占一半，ESS儲能1.2萬億韓元，小電芯3.8萬億韓元。根據(jù)韓國的證券公司分析，2019年LG的經(jīng)營層面三個方面都有不同的點：

圓柱：在東南亞市場兩輪電動化的需求，LG供應(yīng)的是圓柱電芯，這塊LG占了全球的20%-30%市場，和給松下和SDI要搶季節(jié)性的需求，目前IT產(chǎn)業(yè)的需求降下來了

儲能:LG打算分配1.2萬億韓元，海外市場主攻北美市場，韓國國內(nèi)和海外預(yù)期3:7

動力鋰電池：奧迪E-Tron的初始銷量超過預(yù)期，產(chǎn)量擴張計劃將擴大至40％，LG在波蘭的初始成本比較高，但是整個GWh的投資相對較低

備注：按照現(xiàn)在的匯率是585.52億人民幣

假如LG可以完成從2018年的6.5萬億韓元，2019年上升到10萬億韓元，而2024年這個增速就完全依靠電動汽車的快速上量了。

這里有一個問題，韓國電池公司LG和SK很high的在布局，日本的電池公司呢？這是2013年日韓公司爭奪全球客戶，在巨大的需求面前，好像紛紛掉隊了。

到現(xiàn)在的情況日本電池公司基本被壓縮回日系+Tesla。

我覺得這里還是很有講究的，日本本國的BEV和pHEV做不起來，以2018年為例，BEV為26,488臺，pHEV為21,724臺，HEV109.76萬臺。日本的電池公司，是按照原有的鎳氫和小型鋰離子電池的方式來做電池系統(tǒng)的，不是按照GWh來做的，這樣的方式限制了在BEV的新的模式。

BEV的模式，現(xiàn)在看來是幾家擴充產(chǎn)量，往上游占據(jù)資源然后把單kwh的成本拉到極致的模式，這種操作模式要巨量的資金。LG在2019年電池業(yè)務(wù)資本支出預(yù)計183億元，2019年動力鋰電池292億，算算這筆賬，真的是有錢才能玩這個游戲。

小結(jié)：隨著芯片產(chǎn)業(yè)里面中韓兩國材料層面打來打去，在電池方面韓國這里真的是不會放，后面SDI會不會在母公司的支持下闊起來說不準(zhǔn)呢。