2018年5月29日下午2點，寧德時代新能源科技股份有限公司首次公開發行股票并在創業板上市網上路演。

寧德時代新能源科技股份有限公司董事長曾毓群、副董事長潘健、副總經理＆董事會秘書蔣理、財務總監鄭舒，以及保薦機構中信建投證券股份有限公司的執委會委員＆公司執委＆保薦業務負責人劉乃生、投資銀行部董事總經理＆保薦代表人郭瑛英、宋雙喜出席會議，并回答了網友們的提問。

【路演要點】

1、公司總資產情況？

潘健：近年來，公司的資產規模快速增長，2015年末、2016年末、2017年末公司總資產分別為867，295．75萬元、2，858，831．43萬元、4，966，288．58萬元。

2、公司的應收賬款的期后回收情況？

鄭舒：報告期各期末，公司應收賬款期后回款情況良好，2015年末的應收賬款于期后半年回收90．34％，于期后半年至一年內回收9．35％，2016年末的應收賬款于期后半年回收89．62％，于期后半年至一年內回收8．48％。

3、公司股票哪天可以申購？

郭瑛英：按目前計劃，公司股票申購日期是2018年5月30日。繳款日期是2018年6月1日。

4、鋰電池今年一季度的價格變動是多少，全年預期大概是在哪個水平？

鄭舒：隨著技術進步鋰離子動力電池有所下降，具體價格變化受市場供求關系影響。

5、本次發行的資金募集用途？

郭瑛英：本次發行的募集資金扣除發行費用后，將按照輕重緩急運用于以下項目：寧德時代湖西鋰離子動力電池生產基地項目、寧德時代動力及儲能電池研發項目。

6、此次發行的情況？

宋雙喜：此次發行股數不超過217，243，733股，占發行后總股本的比例不低于10．00％；全部為發行新股，不涉及股東公開發售股份。

7、公司的實際控制人及所持股份？

郭瑛英：公司實際控制人為曾毓群和李平。截止招股說明書簽署日，曾毓群持有公司控股股東瑞庭投資100％股權，間接持有公司29．23％的股份；李平直接持有公司5．73％的股份，兩人為一致行動人，合計持有公司發行前股本總額的34．95％。

8、近年來公司的股利分配情況？

鄭舒：2015年10月22日，寧德時代有限召開股東會，決議同意公司在累計未分配利潤中提取5，000萬元用于現金分紅，以2015年10月22日各股東投資比例進行分配。此次現金分紅款項已于2015年12月支付完畢。

9、公司本次發行募集資金總額為多少？為什么比公司原計劃募集資金總額大幅減少？

郭瑛英：公司本次發行預計募集資金總額為5，461，507，447．62元（扣除發行費用后為5，352，084，455．31元）。公司本次擬向社會公眾公開發行人民幣普通股217，243，733股，占發行后總股本比例不低于10％，發行股數與公司之前2018年3月12日預披露的股數一致。本次募集資金規模是根據發行股票數量和預計發行價格確定的，小于公司之前2018年3月12日預披露的擬募集資金總額，符合監管機構的規定。

10、像BYD，三星，LG他們可以靠三電整體技術與車企合作，比如LG為通用提供從電池到電機電控的一整套方案，松下BYD也有類似整套技術方案的輸出，寧德如何與這些有電芯業務的電子巨頭競爭呢？

曾毓群：全球化是公司下一步發展的主要戰略之一，也是實現公司戰略愿景的必要路徑之一。作為國際一流的動力電池供應商，CATL與日韓領先電池企業在技術發展上各有特色。

11、證監會這次從三月傳出對四行業獨角獸開啟快速新股發行通道，到三月底證監會獨角獸回歸意見的推出，速度之快大大出乎市場的預料，是否背后蘊含著一個深刻的背景信息，就是未來新股發行的方式發生了重大的轉變，如何看待？

劉乃生：我們注意到中國存托憑證（CDR）試點意見推出，說明監管部門以CDR為突破口，探索建立更具包容性的資本市場體系，以支持龍頭公司發展為試點，在制度完善后推廣開來，形成中國新經濟發展的新局面。未來新股發行的方式變化以相關主管部門的公告為準。

12、公司本次發行前是否存在國有股？

宋雙喜：截止招股說明書簽署日，公司的股本中不存在國有股。

13、公司的存貨跌價準備分析？

鄭舒：報告期各期末，公司存貨跌價準備余額分別為5，802．42萬元、17，663．86萬元和22，788．54萬元，占存貨原值比例分別為5．28％、11．50％和6．25％。2016年末公司存貨跌價準備金額占比較大，主要是因為2016年底國家對新能源汽車補貼政策進行調整，提高技術要求標準，能量密度較低、充放電性能較弱的產品需求大幅減少，發行人相應對部分電芯、原材料等存貨計提了跌價準備。

14、寧德時代動力及儲能電池研發項目的投資概算？

鄭舒：本研究項目投資總額為420，000萬元，其中設備購置投入101，300萬元，占總投資金額的24．1％，主要用于研發、測試、實驗設備、辦公設備的購買和安裝；研發人員費用198，700萬元，占總投資金額的47．3％；物料及工夾具費用80，000萬元，占投資額的19．0％，主要用于原材料的購買及設備維修等；其他費用性支出40，000萬元，占投資額的9．5％，主要用于委托外部研發及聯合開發，水電費，差旅費等支出。

15、寧德時代如果按正常順序排隊申請，一般需要多長時間？本次加速審核的原因和背景是什么？該公司與福建省內已上市的公司的最大不同是什么？

劉乃生：寧德時代屬于正常企業排隊審核，目前IPO審核較前幾年提速較快，但審核比之前更加全面和嚴格，不僅關注財務指標，而且也關注非財務指標，充分體現了全面提升上市公司質量的審核理念。我們認為，對于符合要求且優質的企業，監管部門一定會支持企業上市。

【背景信息】

周二（5月29日），寧德時代披露最新招股說明書顯示，擬發行不超過2．17億股（217，243，733股），每股發行價25．14元，預計發行日期2018年5月30日。